股票r什么意思？解讀股票中的“r”：揭秘其含義和重要性

股票 r 意思：

解讀股票中的“r”：揭秘其含義和重要性

在股票市場中，“r”代表“相關系數”，是一個衡量兩個股票或資產之間的協方差和標準差的統計量。它表示兩個股票收益率之間的相關程度，范圍從 -1 到 +1。

r 的含義：

r > 0：正相關

兩個股票收益率同時上漲或下跌。

r < 0：負相關

一個股票收益率上漲時，另一個股票收益率下跌。

r = 0：不相關

兩個股票收益率的變化沒有關聯性。

r 的重要性：

股票相關系數對于投資者構建多元化投資組合至關重要。通過將具有不同相關性的股票納入投資組合，投資者可以分散投資風險。

高相關性（r > 0）：

具有高正相關的股票會同時波動，這會增加投資組合的波動性。

低相關性（r < 0）：

具有低正相關甚至負相關的股票可以在投資組合中提供對沖作用，從而降低整體風險。

不相關（r = 0）：

不相關的股票不受彼此收益率的影響，因此可以進一步分散投資風險。

如何計算 r：

股票相關系數可以使用以下公式計算：

```

r = Cov(X, Y) / (Sd(X) Sd(Y))

```

其中：

Cov(X, Y) 是 X 和 Y 的協方差

Sd(X) 是 X 的標準差

Sd(Y) 是 Y 的標準差

結論：

股票相關系數是一個重要的統計指標，可以幫助投資者了解股票收益率之間的相關性。通過考慮股票的相關性，投資者可以構建更有效的多元化投資組合，從而降低風險和提高潛在回報。